Mind представляет очередное обновление рейтинга жизнеспособности украинских банков. Результаты анализа продемонстрировали незначительное ухудшение показателей у подавляющего большинства банков. Ни один из них не получил высшую оценку в пять звезд.
Как и полгода назад первое место разделили четыре банка с рейтингом «4,5 звезды»: французский Укрсиббанк, австрийский Райффайзен банк Аваль, американский Ситибанк и впервые такую высокую оценку получил государственный ПриватБанк.
Несмотря на высокий процент неработающих кредитов, ПриватБанк демонстрирует эффективную бизнес-модель и выдерживает все нормативы НБУ.
Стабильный рейтинг «4 звезды» получили семь банков (по сравнению с девятью по итогам 2019-го), из них четыре иностранных: французский «Креди Агриколь», немецкий «ПроКредит», венгерский ОТП и нидерландский ИНГ Банк Украина, а также три украинских – государственные Укргаз и Ощадбанк и ПУМБ Рината Ахметова.
Самую низкую оценку «низкий уровень жизнеспособности» получили украинские Мегабанк и Банк Инвестиций и Сбережений, а также российский Проминвестбанк.
Несмотря на поток негативной информации о COVID-19, смену руководства НБУ, девальвацию обменного курса с начала года почти на 18% и падение доходов в реальном секторе экономики, основные рынки банковских услуг находятся в относительно стабильном состоянии. Остатки средств с начала года увеличились как у физических, так и у юридических лиц.
Смена руководства Ощадбанка, одного из крупнейших финучреждений среди работающих со средствами населения, влияет на значительные изменения в балансе банка и системы в целом (существенно сократились кредитный портфель и остатки средств юридических лиц, но банк остается лидером в работе с населением).
Немалого успеха благодаря продукту monobank достиг Универсалбанк, который значительно опережает в 2020 году другие банки в кредитовании физических лиц, пропорционально расширяя свою ресурсную базу. Что касается кредитования юридических лиц, то ожидаемого роста не происходит, несмотря на значительное снижение учетной ставки НБУ.
В украинских условиях учетная ставка центробанка и реальные кредитные ставки банков коррелируют между собой с учетом девальвационных и инфляционных ожиданий, а также требований регулятора к формированию резервов и маржи на содержание банков.
На эти ожидания значительно влияли неосторожные высказывания высокопоставленных лиц и меры НБУ по оценке рисков при стресс-тестировании.
В итоге кредитования физических лиц значительно не повлияло на рост спроса в экономике. Если развитые страны в условиях кризиса COVID-19 стимулируют внутренний спрос через льготное кредитование мерами количественного смягчения, то в Украине, надо признать, этот подход не работает.
Стабильность внутреннего рынка поддерживается низкими ценами на мировых рынках на энергоносители и относительно высокими ценами на продукцию сельского хозяйства, руду и металл. Изменение тенденций на мировых товарных рынках может иметь такие же последствия, которые были в 2008–2009 годах.
|
|
Изменение в абсолютных цифрах, млн |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
Месяц |
Средства физособ |
Средства юрособ |
Кредиты физособ |
Кредиты юрособ |
||||||||
|
2020 г. |
UAH |
USD |
EUR |
UAH |
USD |
EUR |
UAH |
USD |
EUR |
UAH |
USD |
EUR |
|
Январь |
2 247 |
91 |
20 |
8 761 |
512 |
92 |
3 021 |
-6 |
0 |
-14 655 |
-147 |
-38 |
|
Февраль |
12 216 |
44 |
23 |
-1 733 |
110 |
128 |
787 |
-6 |
0 |
3 000 |
-133 |
7 |
|
Март |
-2 745 |
16 |
-35 |
-23 844 |
-695 |
177 |
1 614 |
-8 |
0 |
18 505 |
-145 |
-39 |
|
Апрель |
22 899 |
-225 |
-3 |
44 |
59 |
54 |
-5 440 |
-10 |
0 |
-10 514 |
-56 |
-5 |
|
Май |
5 015 |
-8 |
-5 |
9 899 |
108 |
-10 |
-416 |
-5 |
0 |
-6 545 |
-217 |
8 |
|
Июнь |
12 293 |
-13 |
-3 |
11 514 |
111 |
-161 |
1 139 |
-11 |
0 |
-337 |
-52 |
60 |
|
Июль* |
-5 804 |
78 |
6 |
19 357 |
-65 |
123 |
1 484 |
-22 |
0 |
562 |
-37 |
-24 |
|
|
Изменение в процентном отношении, % |
|||||||||||
|
Январь |
0,7 |
1,1 |
1,5 |
2,7 |
8,4 |
6,0 |
2,0 |
-0,8 |
-0,3 |
-3,7 |
-1,4 |
-1,3 |
|
Февраль |
3,8 |
0,5 |
1,6 |
-0,5 |
1,7 |
7,9 |
0,5 |
-0,8 |
-0,3 |
0,8 |
-1,3 |
0,2 |
|
Март |
-0,8 |
0,2 |
-2,5 |
-7,1 |
-10,4 |
10,2 |
1,0 |
-1,0 |
-0,1 |
4,9 |
-1,4 |
-1,3 |
|
Апрель |
7,0 |
-2,7 |
-0,2 |
0,0 |
1,0 |
2,8 |
-3,4 |
-1,2 |
-0,3 |
-2,6 |
-0,6 |
-0,2 |
|
Май |
1,4 |
-0,1 |
-0,3 |
3,2 |
1,8 |
-0,5 |
-0,3 |
-0,6 |
-0,1 |
-1,7 |
-2,2 |
0,3 |
|
Июнь |
3,5 |
-0,2 |
-0,2 |
3,6 |
1,8 |
-8,2 |
0,7 |
-1,5 |
-0,7 |
-0,1 |
-0,5 |
2,1 |
|
Июль * |
-1,6 |
1,0 |
0,4 |
5,7 |
-1,1 |
6,7 |
1,0 |
-1,5 |
-0,5 |
0,1 |
-0,4 |
-0,9 |
|
За семь месяцев* |
13,4 |
0,0 |
0,4 |
9,3 |
-0,3 |
28,7 |
2,0 |
-7,4 |
-2,2 |
-2,5 |
-11,0 |
-7,9 |
Данные: НБУ
*Предварительные расчеты
В июле динамика поступлений главного ресурсного источника банковской системы (средства физических лиц) ухудшилась. Основная причина – неосторожные высказывания высокопоставленных лиц относительно желаемого обменного курса гривни и темпов инфляции в 2020 году. В условиях неопределенности с развитием экономической ситуации при преодолении кризиса COVID-19 клиенты начали забирать текущую и срочную гривну из банковской системы.
С одной стороны, это характерно для летнего периода в связи с сезоном отпусков, но не следует забывать о текущем кризисе, обострение которого может произойти осенью. Тем не менее, с начала года в гривне средства физлиц в банковской системе увеличились, по предварительным оценкам, на 42,1 млрд грн, увеличения остатков средств в валюте почти не произошло – в пределах статистической погрешности. За семь месяцев физические лица увеличили остатки в 53 банках.
Больше всего выросли портфели средств физических лиц в ПриватБанке (15,6 млрд), Ощадбанке (13,2 млрд), Универсалбанке (monobank) (4,1 млрд), ПУМБ (2,4 млрд), Альфа Банке (1,3 млрд). Средства население забирало из 20 банков, наибольшие потери в МИБ, Сбербанке России, Идея банке, банках «Кредит Днепр» и «Аркада».
Банки, имевшие наибольший и наименьший рост средств физических лиц в гривне за семь месяцев 2020 года, тыс. грн
Что касается бизнеса, то его остатки в июле в банковской системе увеличиваются как в гривне (30,6 млрд), так и в валюте. При незначительном уменьшении остатков в долларе, остатки средств в евро увеличились почти на 436 млн.
С начала года остатки на счетах средств у юридических лиц выросли у 42 банков, уменьшились в 33. Больше всего они выросли у Укрэксимбанка (14,7 млрд), Укргазбанка (14,7 млрд), ПриватБанка (7,4 млрд), Райффайзен банка Аваль (6,9 млрд), ПУМБ (1,8 млрд). Отток средств юридических лиц за семь месяцев произошел в Ощадбанке, Ситибанке, Сбербанке России, Укрсиббанке.
Банки, имевшие наибольший и наименьший рост средств юридических лиц в гривне за семь месяцев 2020 года, тыс. грн
Что касается кредитования, то, несмотря на громкие выступления представителей власти и ослабление требований к резервированию со стороны НБУ, банки ведут себя осторожно.
Портфели физических лиц в кризисном июле 2020 году в гривне выросли у Универсалбанка (614 млн), ПУМБ (213 млн), Ощадбанка (202 млн), А-Банка (149 млн), ОТП-банка (125 млн), Кредо банка (110 млн). Тогда как в ПриватБанке, Укрсиббанке Альфа Банке, Мегабанке кредиты физических лиц уменьшались.
Парадокс статистики – прирост портфеля кредитов физических лиц Универсалбанка (monobank) с начала года составляет 3,7 млрд, тогда как суммарный прирост всей банковской системы -3,1 млрд. В 2020 году технологии monobank позволяют открывать кредитные линии клиентам – физическим лицам более агрессивно, чем предлагаются подобные продукты в другие банки.
Банки, имевшие наибольший и наименьший рост кредитного портфеля физических лиц в гривне за семь месяцев 2020 года, тыс. грн
В кризисном июле-2020 увеличились кредитные портфели в гривне юридических лиц в 35 банках, больше всего в Креди Агриколь (1,8 млрд), Укрсиббанке (1,7 млрд), Ситибанке (1,5 млрд), Укрэксимбанке (0,9 млрд), Альфа Банке (0,7 млрд).
Значительно сократился в июле кредитный портфель юридических лиц Ощадбанка (5,4 млрд). Видимо, это связано с текущими процессами смены менеджмента. Сократились портфели в 35 банках, больше всего в Дойче Банке ДБУ, ПриватБанке, Райффайзен банке Аваль. В целом продолжается медленное уменьшение кредитного портфеля юридических лиц.
Банки, имевшие наибольший и наименьший рост кредитного портфеля юридических лиц в гривне за семь месяцев 2020 года, тыс. грн
[INSERT_BANKS_RATING_20202]
Рейтинг жизнеспособности банков – информационный проект оценки надежности крупнейших банков Украины. В него попали учреждения, рыночная доля которых превышает 0,2% от всех платежеспособных банков. За год количество участников увеличилось. В рейтинг вошли банк «Альянс» (0,23% от всех активов банковской системы) и вернулся Международный Инвестиционный банк (0,21%). Mind не оценивает все банки в системе, так как чем меньше банк, тем труднее анализировать и сравнивать его риски на основе публичных финансовых показателей.
Рейтинг Mind учитывает важнейшие факторы финансовой устойчивости, которые можно рассчитать на основе публичной информации для платежеспособных банков. В методике также учитываются экономические нормативы деятельности банков по расчетам.
Так, в расчете фактора достаточности капитала учитывается значение норматива Н2. При расчете уровня проблемности кредитов учитываются нормативы Н7-Н9. В расчете ликвидности также учтены введенные показатели нормативов НБУ LCR (норматив коэффициента покрытия ликвидности) и H6, а наибольший вес придается фактору, который имеет наименьшее значение. В расчете также используется норматив риска общей открытой валютной позиции.
Способность банка переживать периоды системных дисбалансов определяется как общая сумма баллов факторов стабильности – от 1 до 4, взвешенных на важность каждого фактора – от 0 до 1. В зависимости от общего зачета банк получает определенное количество звезд – от 0,5 до 5.
Источники данных: показатели финансовой отчетности, опубликованные на официальном сайте НБУ и на корпоративных сайтах банков, участвующих в рейтинге. Для определения фактора «Поддержка и риски собственников» используется официальная информация НБУ о собственниках существенной доли банка, а также данные информагентств Mind.
При подготовке методики рейтинга учитываются факторы, определяющие жизнеспособность банков:
Достаточность капитала.
Качество кредитного портфеля.
Рентабельность деятельности банка.
Ликвидность.
Поддержка и риски владельцев.
Бесперебойность выплат.
Системное значение банка.
Риск открытой валютной позиции.
Mind с помощью анализа и исследования исторической важности каждого из факторов, а также путем опроса банковских экспертов определил уровень важности каждого из факторов через присвоение весов-множителей, сумма которых равна единице.
На сегодня, при существующем уровне прозрачности банковской системы и финансовой отчетности банков, методика Mind для расчета факторов максимально адекватно отражает способность финансовых учреждений выжить в условиях экономической турбулентности.
|
№ |
Фактор |
Показатель |
Формула* |
Диапазоны присвоения баллов |
Вес фактора |
|
1 |
Соответствие капитала активам |
Коэффициент достаточности собственного капитала |
(EQ/NetA) *100% |
>18% – 4 б. 12–18% – 3 б. 8–12% – 2 б. 0–8% – 1 б. |
0,1 |
| Н2 (адекватность регуляторного капитала) | норматив НБУ |
>25% – 4 б. 15– 25% – 3 б. 10–15% – 2 б. <10% – 1 б. |
|||
|
2 |
Проблемность кредитов |
Соотношение недействующих кредитов к кредитному портфелю |
NPL/L |
<5% – 4 б. 5–15% – 3 б. 15–25% – 2 б. >25% – 1 б. |
0,1 |
| Н7 (кредитный риск одного контрагента) | норматив НБУ |
<10% – 4 б. 10–20% – 3 б. 20–25% – 2 б. >25% – 1 б. |
|||
| Н8 (крупные кредитные риски) | норматив НБУ |
<100 – 4 б. 100–300 – 3 б. 300–800 – 2 б. >800 – 1 б. |
|||
| Н9 (инсайдерские кредиты) | норматив НБУ |
<1% – 4 б. 1–10% – 3 б. 10–25% – 2 б. >25% – 1 б. |
|||
|
3 |
Поддержка и риски собственников |
Собственники: государство, иностранная корпоративная структура, физическое лицо-нерезидент, резиденты Украины; рейтинги иностранных материнских структур; риски происхождения акционеров |
– |
– Конечными акционерами банка являются правительства или публичные компании стран с суверенными рейтингами A и выше – 4 б. – Конечные (реальные) иностранные собственники владеют контрольным пакетом или входят в акционерные финансовые группы стран с рейтингом ниже A – 3,6 б. – Конечным бенефициаром является правительство Украины. Иностранные собственники, имеющие профильный бизнес в стране происхождения с рейтингом ниже А – 3,2 б. – Рекапитализированные украинские банки – 2,8 б. – Иностранные собственники имеют менее 50% капитала либо являются физическими лицами-нерезидентами, или же банк принадлежит непубличным компаниям страны с рейтингом ниже A. Украинские собственники, имеющие мощные ФПГ, а банк имеет низкий процент кэптивности – 2,4 б. – Банк не принадлежит государству, но имеет реальных украинских собственников, в том числе входит в ФПГ – 2 б. – Банк не имеет реальных (не номинальных) иностранных собственников, или банк принадлежит резидентам страны с высокими рисками (в том числе украинским) – 1,6 б – Неизвестный украинский собственник, или банк является непрофильным активом – 1,2 б. – Банки с российским государственным капиталом (входящие в санкционный список) – 0,8 б. – Собственники банка находятся в розыске – 0,4 б. |
0,2 |
|
4 |
Эффективность деятельности банка |
Рентабельность среднегодового собственного капитала |
(PROF_yoy/EQ_avg) *100% |
>20% – 4 б. 5–20% – 3 б. 0–5% – 2 б. <0% –1 б. |
0,15 |
| Операционная рентабельность капитала | (PROF_yoy + Taxes + LoanLossProvisions)/ EQ_avg *100% |
>45% – 4 б. 15–45% – 3 б. 0–15% – 2 б. <0% –1 б. |
|||
| Чистая процентная маржа | (%Income – %Costs)/InterestBearingAssets *100% |
>10% – 4 б. 7–10% – 3 б. 3–7% – 2 б. 0–3% – 1 б. <0% – 0 б. |
|||
|
5 |
Ликвидность банка |
Отношение высоколиквидных активов к обязательствам; отношение средств на корсчетах банков к обязательствам |
LiqA / LIAB; |
>10% – 4 б. 7,5–10% – 3 б. 5–7,5% – 2 б. <5% – 1 б. |
0,2 |
| LCR (норматив покрытия ликвидности общий) | норматив НБУ |
200-400% – 4 б. 150–200%, >400% – 3 б. 120-150% – 2 б. 100-120% – 1 б. <100% – 0 б. |
|||
| LCR (норматив покрытия ликвидности в иностранной валюте) | норматив НБУ |
200-400% – 4 б. 150–200%, >400% – 3 б. 120-150% – 2 б. 100-120% – 1 б. <100% – 0 б. |
|||
| Н6 (краткосрочная ликвидность) | норматив НБУ |
>110% – 4 б. 80–110% – 3 б. 60–80% – 2 б. <60% – 1 б. |
|||
|
6 |
Бесперебойность выплат |
Массовые случаи невозврата, сверхнизких лимитов или задержки вкладов за последние шесть лет |
– |
– Случаи не зафиксированы – 4 б. – Зафиксированы случаи невозврата или задержки вкладов в прошлом (последние шесть лет) – 3 б. – Банковские лимиты на снятие средств со счетов значительно ниже лимитов регулятора, частичные проблемы с выплатой вкладов – 2 б. – Текущие многочисленные задержки и невозвраты вкладов, в том числе массовые протесты вкладчиков и перебои в работе платежной системы – 1 б. |
0,1 |
|
7 |
Системное значение банка |
Определение системной важности со стороны НБУ, объем активов |
– |
–Государственные банки, входящие в пятерку крупнейших – 4 б. – Для других банков присваиваются баллы от 1 до 3 путем аппроксимации места банка в ранкинге по объему активов. |
0,1 |
| 8 | Риск открытой валютной позиции | Л13-1 (риск общей длинной позиции) | норматив НБУ |
>1% – 4 б. 0,5–1% – 3 б. 0,2–0,5% – 2 б. <0,2% – 1 б. |
0,05 |
| Л13-2 (риск общей короткой позиции) | норматив НБУ |
>10% – 4 б. 2–10% – 3 б. 0,5–2% – 2 б. <0,5% – 1 б. |
|||
|
|
Общий зачет |
Сумма баллов факторов,взвешенных на соответствующие веса |
ЗЗ = Сумма факторов * вес фактора |
|
1,00 |
* Условные обозначения, использованные в формулах:
EQ ─ собственный капитал
EQ avg ─ усредненный собственный капитал за последние 12 месяцев
L ─ кредиты (с учетом резервов под кредитные риски)
LIAB ─ чистые обязательства
LiqA ─ денежные средства и их эквиваленты
NetA ─ чистые активы (общие активы, скорректированные на сформированные резервы)
NPL ─ недействующие кредиты (сумма по кредитным операциям IV и V категорий качества)
PROF_yoy ─ финансовый результат (прибыль или убыток) за последние 12 месяцев
Каждому фактору, перед тем как принять во внимание его важность, присваивается балл от 1 до 4. Баллы зависят от диапазона, в который попадает значение показателя, отражающего количественное содержание фактора.
Например, если фактор «эффективность деятельности банка», выраженный показателем «рентабельность среднегодового собственного капитала», превышает 5%, такому банку присваивается наибольшая сумма баллов – 4. Если же он меньше 5%, но больше 0% – 3 балла. Если значение показателя находится в диапазоне от -50% до 0% – 2 балла. Если коэффициент ликвидности составил менее -50%, банк получает наименьший балл – 1. Впоследствии полученный балл умножается на вес фактора.
Сумма общего зачета для банка рассчитывается путем сложения чисел, полученных от умножения баллов на вес каждого фактора. Чем больше значение общего зачета, тем выше шансы у банка выстоять в кризисные времена.
Рейтинговая таблица строится путем ранжирования банков, участвующих в рейтинге, в порядке снижения суммы их общего зачета – ЗЗ. После этого, в зависимости от диапазона, в который попадает каждый банк, выделяются 10 рейтинговых групп банков. Группам присваивается количество звезд от 0,5 до 5 с шагом 0,5 звезды.
|
Значение суммы общего зачета – ЗЗ |
Звезды банка от Mind |
Содержание категории |
|
3,70 и больше |
***** |
Высокий уровень жизнеспособности |
|
от 3,10 до 3,69 |
**** |
Стабильный уровень жизнеспособности |
|
от 2,50 до 3,09 |
*** |
Удовлетворительный уровень жизнеспособности |
| от 1,90 до 2,49 | ** | Низкий уровень жизнеспособности |
|
от 1,30 до 1,89 |
* |
Катастрофический уровень жизнеспособности |
Методика рейтинга банков в будущем может частично меняться в расчетной части или дополняться новыми факторами, учитывая динамику показателей деятельности банковской системы, а также вследствие повышения уровня раскрытия банками финансовой информации.
От редакции:
Главной является рейтинговая категория банка – от 0,5 до 5 звезд, а не его порядковый номер в таблице. Редакция и авторы рейтинга не несут ответственности за решения третьих лиц, принятые исключительно на основании этого рейтинга. Рейтинг носит исключительно информационный характер. В нем высказано мнение редакции по уровню жизнеспособности и устойчивости банков на основе финансовой отчетности. Рейтинг нельзя рассматривать как единую рекомендацию для выбора банковских продуктов.
Методика: Роман Корнилюк, Евгений Шпитко.