«Нафтогаз» оголосив про свій вихід із дефолту
Це дозволить розглядати нове фінансування плану капітальних інвестицій розвитку групи
Національна акціонерна компанія «Нафтогаз України» вийшла з дефолту, здійснивши необхідні платежі за умовами реструктуризації єврооблігацій 2022/26.
Про це написав голова правління компанії Олексій Чернишов.
«Офіційний вихід із дефолту дозволяє нам розглядати нове фінансування плану капітальних інвестицій розвитку групи», – заявив він.
Очільник держкомпанії наголосив, що компромісу з держателями облігацій вдалося досягти також завдяки фінансовим і юридичним радникам.
Бекграунд. Нагадаємо: 13 липня поточного року НАК «Нафтогаз України» оголосив про початок голосування щодо отримання згоди інвесторів на реструктуризацію євробондів із термінами погашення в липні 2022 року та листопаді 2026 року.
Наприкінці травня 2023 року «Нафтогаз України» заявив про домовленості з інвесторами до кінця липня реструктуризувати два дефолтних випуски єврооблігацій: на $375 млн із погашенням у липні 2022 року й на $500 млн із погашенням у листопаді 2026 року, погодившись на певне поліпшення умов для власників цих паперів порівняно з пропозицією від 10 березня.
Згідно з опублікованими на біржі умовами, основними змінами є деяке посилення ковенант, виплата готівкою останнього піврічного купона у дворічному періоді відтермінування, створення фонду виплати відсотків за облігаціями-2026, а також поява плати за реструктуризацію, однак без жодних деталей щодо неї.
Як і раніше, «Нафтогаз» за євробондами-2022 запропонував відтермінувати виплату 50% основного боргу на два роки – до 19 липня 2024 року, решти 50% – до 19 липня 2025-го. Щодо відстрочки погашення основної суми євробондів-2026 пропозиція також залишилася колишньою: 50% – на рік, до 8 листопада 2027 року, і ще 50% – до 8 листопада 2028 року, а також виплата премії 0,5% від основної суми за згоду.
Як і в березні, НАК запропонував за євробондами-2022 підвищити відсоткову ставку з дати набуття чинності реструктуризацією з 7,375% до 7,65% річних, що відповідає ставці за євробондами-2026, а також разом із простроченими відсотками виплатити 5% основної суми боргу.
«Нафтогаз» знову хоче залишити за собою право самостійно вирішувати, чи виплачувати відсотки за період дворічного відтермінування, чи капіталізувати їх, за винятком, як зазначено вище, останнього купона: для євробондів-2022 – з 19 січня до 19 липня 2024 року, для євробондів-2026 – з 8 травня до 8 листопада 2024 року.
Новою є також пропозиція створити фонд із накопичення коштів для виплат відсотків за євробондами-2026: суму одного купона в $19,06 млн або еквівалент у гривні в день набуття чинності реструктуризацією, потім по $3 млн 15 січня і 15 лютого 2024 року і ще $13,06 млн 31 березня 2024 року.
Власники євробондів «Нафтогазу» погодилися на реструктуризацію.
Якщо ви дочитали цей матеріал до кінця, ми сподіваємось, що це значить, що він був корисним для вас.
Ми працюємо над тим, аби наша журналістська та аналітична робота була якісною, і прагнемо виконувати її максимально компетентно. Це вимагає і фінансової незалежності.
Станьте підписником Mind всього за 196 грн на місяць та підтримайте розвиток незалежної ділової журналістики!
Ви можете скасувати підписку у будь-який момент у власному кабінеті LIQPAY, або написавши нам на адресу: [email protected].
